پرریسک ترین و کم ریسک ترین کشورهای جهان برای سرمایه گذاری

با توجه به رشد سریع اقتصادهای نوظهور، و فرصت هایی که ممکن است برای سرمایه گذاران ایجاد کند، این سوال مطرح می شود: آیا قرار گرفتن در معرض سرمایه گذاری در خارج از کشور با ریسک همراه است و چگونه می توان این ریسک را تحلیل کرد؟

به دلایل زیادی، خطر در کشورهای مختلف متفاوت است. اینها می توانند تحت تأثیر عوامل ژئوپلیتیکی مانند ریسک سیاسی باشند، خواه در مرحله رشد اولیه باشند یا حقوق مالکیت پایداری داشته باشند.

در این مقاله برای به دست آوردن تصویر واضح تری از ریسک کشور، عوامل کلی زیر مورد تجزیه و تحلیل قرار گرفته است:

ریسک سیاسی: نوع رژیم، فساد، سطح درگیری

ریسک مقررات: حمایت از حقوق مالکیت، حقوق قرارداد

ریسک اقتصادی: تنوع بخشیدن به اقتصاد

علاوه بر این، ریسک نکول نیز مورد تحلیل و بررسی قرار گرفته است. زمانی که یک کشور بدهی خود را نکول می کند، عممولا منجر به آشفتگی بازار و سایر پیامدهای منفی می شود که می تواند سال ها ادامه داشته باشد.

ریسک سرمایه گذاری در سال 2023

در جدول زیر، ریسک کشور در سراسر جهان از بالاترین به کمترین خطر تا جولای 2023 نشان داده شده است:

رتبه	کشور	میزان ریسک سرمایه گذاری
1	Belarus	24.80%
2	Lebanon	24.80%
3	Venezuela	24.80%
4	Sudan	24.80%
5	Syria	24.80%
6	Argentina	18.20%
7	Cuba	18.20%
8	Ghana	18.20%
9	Russia	18.20%
10	Sri Lanka	18.20%
11	Ukraine	18.20%
12	Zambia	18.20%
13	Haiti	18.20%
14	North Korea	18.20%
15	Malawi	18.20%
16	Sierra Leone	18.20%
17	Somalia	18.20%
18	Ecuador	15.20%
19	El Salvador	15.20%
20	Laos	15.20%
21	Pakistan	15.20%
22	Suriname	15.20%
23	Liberia	15.20%
24	Myanmar	15.20%
25	Yemen	15.20%
26	Belize	13.70%
27	Congo (Republic of)	13.70%
28	Ethiopia	13.70%
29	Mali	13.70%
30	Mozambique	13.70%
31	Tunisia	13.70%
32	Guinea	13.70%
33	Barbados	11.40%
34	Bolivia	11.40%
35	Burkina Faso	11.40%
36	Gabon	11.40%
37	Iraq	11.40%
38	Maldives	11.40%
39	Nigeria	11.40%
40	Solomon Islands	11.40%
41	Zimbabwe	11.40%
42	Angola	9.90%
43	Bosnia and Herzegovina	9.90%
44	Cape Verde	9.90%
45	Congo (Democratic Republic of)	9.90%
46	Egypt	9.90%
47	Kenya	9.90%
48	Kyrgyzstan	9.90%
49	Moldova	9.90%
50	Mongolia	9.90%
51	Nicaragua	9.90%
52	Niger	9.90%
53	St. Vincent & the Grenadines	9.90%
54	Swaziland	9.90%
55	Tajikistan	9.90%
56	Togo	9.90%
57	Turkey	9.90%
58	Iran	9.90%
59	Madagascar	9.90%
60	Bahrain	8.40%
61	Cambodia	8.40%
62	Cameroon	8.40%
63	Cook Islands	8.40%
64	Costa Rica	8.40%
65	Jamaica	8.40%
66	Papua New Guinea	8.40%
67	Rwanda	8.40%
68	Tanzania	8.40%
69	Uganda	8.40%
70	Gambia	8.40%
71	Guinea-Bissau	8.40%
72	Albania	6.80%
73	Bahamas	6.80%
74	Bangladesh	6.80%
75	Benin	6.80%
76	Fiji	6.80%
77	Honduras	6.80%
78	Jordan	6.80%
79	Montenegro	6.80%
80	Namibia	6.80%
81	Armenia	5.50%
82	Côte d’Ivoire	5.50%
83	Dominican Republic	5.50%
84	Greece	5.50%
85	Macedonia	5.50%
86	Senegal	5.50%
87	Uzbekistan	5.50%
88	Algeria	5.50%
89	Brazil	4.60%
90	Georgia	4.60%
91	Oman	4.60%
92	Serbia	4.60%
93	South Africa	4.60%
94	St. Maarten	4.60%
95	Trinidad and Tobago	4.60%
96	Vietnam	4.60%
97	Azerbaijan	3.80%
98	Cyprus	3.80%
99	Guatemala	3.80%
100	Morocco	3.80%
101	Paraguay	3.80%
102	Sharjah	3.80%
103	India	3.30%
104	Italy	3.30%
105	Mauritius	3.30%
106	Montserrat	3.30%
107	Romania	3.30%
108	Andorra	2.90%
109	Aruba	2.90%
110	Colombia	2.90%
111	Croatia	2.90%
112	Curacao	2.90%
113	Hungary	2.90%
114	Indonesia	2.90%
115	Kazakhstan	2.90%
116	Mexico	2.90%
117	Panama	2.90%
118	Philippines	2.90%
119	Portugal	2.90%
120	Uruguay	2.90%
121	Libya	2.90%
122	Bulgaria	2.40%
123	Peru	2.40%
124	Spain	2.40%
125	Thailand	2.40%
126	Turks and Caicos	2.40%
127	Guyana	2.40%
128	Botswana	1.80%
129	Latvia	1.80%
130	Malaysia	1.80%
131	Slovenia	1.80%
132	Bermuda	1.30%
133	Chile	1.30%
134	Iceland	1.30%
135	Lithuania	1.30%
136	Malta	1.30%
137	Poland	1.30%
138	Slovakia	1.30%
139	China	1.10%
140	Estonia	1.10%
141	Israel	1.10%
142	Japan	1.10%
143	Kuwait	1.10%
144	Saudi Arabia	1.10%
145	Belgium	0.90%
146	Cayman Islands	0.90%
147	Czech Republic	0.90%
148	Hong Kong	0.90%
149	Ireland	0.90%
150	Isle of Man	0.90%
151	Jersey	0.90%
152	Macao	0.90%
153	Qatar	0.90%
154	Taiwan	0.90%
155	UK	0.90%
156	Brunei	0.90%
157	Abu Dhabi	0.80%
158	France	0.80%
159	Guernsey	0.80%
160	Korea	0.80%
161	U.A.E.	0.80%
162	Austria	0.60%
163	Finland	0.60%
164	Australia	0.00%
165	Canada	0.00%
166	Denmark	0.00%
167	Germany	0.00%
168	Liechtenstein	0.00%
169	Luxembourg	0.00%
170	Netherlands	0.00%
171	New Zealand	0.00%
172	Norway	0.00%
173	Singapore	0.00%
174	Sweden	0.00%
175	Switzerland	0.00%
176	U.S.	0.00%

همانطور که جدول بالا نشان می دهد، پنج کشور بلاروس، لبنان، ونزوئلا، سودان و سوریه بیشترین خطر را دارند. در بلاروس، نیروهای نظامی روسیه به عملیات خود ادامه می دهند. ونزوئلا سال هاست که با تورم شدید و فساد بومی مواجه بوده است.

از سوی دیگر، 13 کشور از جمله چندین کشور اروپایی، سنگاپور و نیوزلند کمترین خطر را داشتند. دلیل این امر عواملی مانند اوراق قرضه دولتی با رتبه AAA، فساد کم و حمایت قوی از حقوق مالکیت است.

ایران نیز در جایگاه 58م  پرریسک ترین کشورهای جهان برای سرمایه گذاری قرار دارد.

پیامد برای سرمایه گذاران

رشد اقتصادهای نوظهور فرصت‌هایی را برای سرمایه‌گذاران ایجاد می‌کند که تحت تأثیر تأثیرات جمعیتی، افزایش تولید ناخالص داخلی، و پیشرفت‌های فناوری که در سطح جهانی دیده می‌شود، شکل می‌گیرد.

علاوه بر این، تنوع در بخش‌ها، دارایی‌ها و مناطق جغرافیایی ممکن است به طور کلی به نفع سرمایه‌گذاران باشد.

با در نظر گرفتن این موضوع، سرمایه گذاری در سایر کشورها در معرض خطرات کشوری قرار دارد که فراتر از آن است، اما در نهایت بر عملکرد بلندمدت سهام، اوراق قرضه و سایر دارایی های مالی تأثیر می گذارد. با در نظر گرفتن این عوامل، پاداش سرمایه گذاری در شرکت های بین المللی ممکن است با ریسک های کلان اقتصادی و خاص کشور همراه باشد.

منبع: ویژوال کپیتالیست